Propagation analytique de l'incertitude épistémique dans les options européennes d'achat

Abstract

Ce mémoire est consacré principalement à l’analyse du célèbre modèle d’évaluation des options européennes d’achat, à savoir le modèle de Black- Scholes-Merton. Spécifiquement, cette analyse renseigne sur la manière de propager l’incertitude épistémique de certains paramètres, impliqués dans la définition du modèle de Black-Scholes-Merton à savoir le taux d’intérêt sans risque et la volatilité, à l’aide de la méthode analytique basée sur le développement en série de Taylor. Une discussion sur la corrélation entre les paramètres a été également abordée. En outre, une validation des résultats obtenus a été considérée en comparant ces résultats avec ceux obtenus par la simulation Monte-Carlo.